Почему растут процентные ставки по вкладам?

Valdas Bernatavičius, GENERAL FINANCING BANKO Vyriausiasis finansų pareigūnas.

О том, почему банки начали поднимать проценты по вкладам и можно ли надеяться, что эти проценты будут расти в ближайшей перспективе, корреспондепнт «Экспресс-недели» беседует с Валдасом Бярнатавичюсом, финансовым директором банка General Financing.

В настоящее время в литовских банках и кредитных учреждениях хранится в общей сложности около 21 миллиарда евро. Из них более 17 млрд евро находятся на текущих счетах, то есть не зарабатывают их владельцам никаких процентов.

– Объясните, пожалуйста, почему в последнее время банки понемногу поднимают проценты по вкладам?

– Европейский центральный банк стремится, чтобы инфляция в еврозоне была около 2 процентов. Если же инфляция больше, ЕЦБ старается удержать рост цен. Чтобы объяснить, каким образом он это делает, поясню некоторые механизмы регулирования инфляции. Основной способ – это изменение процентной ставки.

Как известно, коммерческие банки все собранные у жителей и предприятий деньги держат на счету вЕвропейском центральном банке. «Держат» – несомненно, условное понятие, но ЕЦБ за это хранение денег может либо брать деньги, либо давать проценты. Пока не начался подъем цен, ЕЦБ брал с банков плату за то, что у них имеются, так сказать, неиспользуемые деньги.

Итак, банки собирают деньги у жителей и предприятий и выдают их в виде различных кредитов – жилищных, потребительских и т. д. А те деньги, которые не выданы в качестве кредитов, лежат в ЕЦБ, и за них банки должны платить проценты Европейскому центральному банку. В связи с этим банкам невыгодно держать эти деньги, и они стараются максимально раздать предпринимателям кредиты. Появляется конкуренция – все коммерческие банки предлагают взять у них взаймы деньги на более выгодных условиях, и процентные ставки снижаются. Так как у банков собирается избыток денег, то и жителям соответственно они не будут платить проценты по вкладам, так как банки, можно сказать, не заинтересованы в дополнительных деньгах, ведь им за них придется заплатить ЕЦБ. Так было до роста инфляции.

Смысл в том, что деньги, которые банки выдают в качестве кредитов, должны активизировать экономику – чем больше люди тратят денег, чем больше покупают, тем предприниматели активнее поднимают цены. Когда цены растут очень быстро и инфляция зашкаливает, она ударяет по покупательской способности, так как дорожают продукты, содержание жилья и все остальное, и тогда ЕЦБ вынужден тормозить потребление. Как он это делает? Чтобы люди меньше покупали, меньше брали в долг у банков, ЕЦБ поднимает процентные ставки и начинает платить коммерческим банкам проценты за остатки на счетах. То есть если до недавнего времени коммерческие банки платили за то, что не раздали кредиты, то теперь им выгодно перестать кредитовать людей и предприятия, так как ЕЦБ им заплатит проценты. Если банки платят жителям 1 процент по вкладам, то ЕЦБ платит коммерческим банкам 3 процента. Получается, что, ничего не делая, просто не раздавая деньги, коммерческие банки могут даже зарабатывать.

Даже если банки не будут выдавать кредиты бизнесу и жителям, они все равно будут получать проценты от ЕЦБ. Без денег потребление снижается, цены должны упасть, так как предприниматели не смогут продать столько же товаров и услуг, как до сих пор, и будут вынуждены снижать цены. Это очень схематичное объяснение того, почему ЕЦБ поднимает процентные ставки.

– Об этом недавно говорил и глава Банка Литвы Гядиминас Шимкус, который акцентировал, что банки, не прилагая усилий, могут зарабатывать огромные прибыли, что они с успехом и делают.

– Именно. Коммерческие банки все вклады, собранные у жителей и не розданные предпринимателям в качестве кредитов, могут держать на депозите в ЕЦБ и неплохо зарабатывать, причем ничем не рискуя. Когда же выдаешь кредит жителю или предприятию, всегда есть риск, что часть денег тебе не вернут обратно. А здесь нет никакого риска. Поэтому хоть маржа и небольшая, банкам она выгодна, так как речь идет о миллионах и даже миллиардах евро.

Банкам становится выгодно брать деньги в долг у жителей, привлекая их немного большими процентами по вкладам. Жители несут вклады, при этом банки предлагают разные проценты, начинают конкурировать между собой за вклады жителей. Эта конкуренция еще немного поднимает проценты.

– Однако такой рост процентов по вкладам не может быть безграничным, если он завязан на предложенных ЕЦБ процентах, то есть коммерческие банки не дадут более 3 %, ведь в таком случае они ничего не заработают. Однако если мы посмотрим на проценты по вкладам, которые предлагают банки помельче или кредитные унии, мы увидим, что некоторые из них, как, к примеру, ваш банк, платят 2,75 %, а некоторые – 2,9 и даже 3 %. Чем это можно объяснить?

– Не все деньги, которые банки и кредитные организации берут в долг у населения, хранятся на депозите ЕЦБ, большая часть все же кредитуется предприятиям и населению. Однако та часть, которая осталась, также успешно приносит проценты ЕЦБ.

Часть денег инвестируется в различные финансовые продукты, одалживается жителям и бизнесу на условиях более высоких процентных ставок. Конкуренция за деньги жителей ощущается. Все хотят получить больше вкладов, чтобы заработать больше денег. И все это поднимает проценты.

– На что должны обращать внимание жители, решившие положить деньги на депозит в банке?

– Самое первое и элементарное, что может сделать вкладчик, прежде чем принимать решение, это заглянуть на страничку Банка Литвы, где в виде таблицы есть сравнение возможных процентов по вкладам во всех коммерческих банках – больших и маленьких, а также в кредитных униях. Проценты по вкладам отличаются в зависимости от сроков хранения денег. Одно дело, если вклад положен на дватри месяца, и совсем другое, если на несколько лет.

– Каждый банк предлагает свои продукты по вкладам. А что означает «сберегательный счет»?

– Это такой продукт, когда человек вносит сумму и при этом не берет на себя никаких обязательств по срокам хранения денег, однако может несколько раз в месяц снимать нужные ему суммы, не теряя при этом процентов по вкладу. Кроме того, можно в любой момент внести нужную сумму.

– О каких рисках должны знать читатели, которые подумывают хранить деньги на срочном счету? В каких случаях можно выиграть и проиграть?

– Если я сегодня положил вклад на два года под три процента, а завтра процентные ставки ЕЦБ снова вырастут, и банки соответственно поднимут процентные ставки, я получу проценты по договору, и не больше. Точно так же я выиграю в том случае, если составлю договор, к примеру, на пять лет, а с нового года, допустим, процентные ставки начнут падать из-за решений ЕЦБ или по другим причинам, но договор есть договор – проценты сохранятся все пять лет.

Чтобы уменьшить такие риски, некоторые люди разбивают свои вклады на несколько частей – подписывают два-три договора. Если бы вдруг им понадобились деньги и пришлось снять какую-то часть, не были бы утеряны проценты со всей суммы, а лишь с одного вклада.

– Сейчас такое неспокойное время, наверное, люди не так часто решаются на долгосрочные вклады?

– Это зависит от многих факторов – возраста, достатка, расходов и т. д. Есть люди, которые подписывают договоры на семь лет и больше. Но статистически жители Литвы, как правило, кладут срочные вклады на год.

– Какие перспективы по процентам вы видите, что изменится в ближайшее время?

– Пока инфляция будет высокой, скорее всего ЕЦБ будет поднимать процентные ставки. Но всегда сохраняется риск, что экономика начнет буксовать и начнется рецессия. Процентные ставки будут снижены, и соответственно проценты по вкладам снизятся. Никто не может сказать, как долго продлится этот цикл и когда начнется снижение. Пока что общее настроение такое, что в ближайшее время – во всяком случае, в этом году – процентные ставки, вероятнее всего, будут расти.

– Ваш банк не выдает кредиты на жилье, но наверняка вы знаете, что происходит на рынке недвижимости. Какой совет вы могли бы дать тем, кто еще только думает брать кредит? Стоит ли рисковать?

– Проценты по кредитам растут по той же причине – ЕЦБ поднимает процентные ставки, растет Euribor (то, за какой процент коммерческие банки дают друг другу взаймы. – Ред.). Что тут можно посоветовать? Серьезно подойти к вопросу структуры своих расходов. То есть нужно смотреть, какие расходы являются базовыми и от каких можно хотя бы на какое-то время отказаться, чтобы повышение процентных ставок не ударило по возможности отдавать кредиты своевременно. Нужно подумать, насколько стабильна ситуация с работой, с доходами. Как бы человек себя чувствовал, если бы, к примеру, летом случился кризис. И тогда уже решать, брать кредит или нет.

– Банк Литвы периодически объявляет, какие суммы лежат на счетах литовских пенсионеров. Насколько активно пожилые люди хранят имеющиеся у них средства в качестве срочных вкладов под максимальные проценты?

– Пенсионеры не так часто пользуются этой возможностью. Гораздо большие суммы находятся на текущих счетах, где проценты не предусмотрены. Даже если процентные ставки не очень высокие, все-таки вклад – это в любом случае более безопасный способ хранения денег, нежели сбережения, хранящиеся дома. Поэтому уж лучше получить хоть какие-то проценты, нежели ничего, тем более что в Литве такая высокая инфляция.

Те жители Литвы, которые инвестируют свои сбережения в другие инструменты – ценные бумаги, недвижимость и т. д., несомненно, могут рассчитывать на более высокие заработки по инвестициям, однако и риски в этом случае гораздо выше – потерять можно гораздо больше. Вклад не дает такого заработка, он, как правило, предназначен для хранения денег на черный день – они могут понадобиться, когда что-то случается, к примеру, приходится менять работу и какое-то время человек не получает доходов, сломалась машина и надо покупать новую или требуются средства на серьезное лечение. Считается, что нужно иметь в запасе на такие случаи сумму, эквивалентную вашим расходам за шесть месяцев. Если же все деньги инвестированы, быстро их получить не удастся.

Иоланта ДОВЛЯШЕВИЧ, «Экспресс-неделя».